What is Slippage in Trading?

슬리피지는 금융 시장 거래—주식, 통화, 상품 또는 이와 유사한 거래—가 예상했던 가격과 다른 가격으로 이루어질 때 발생합니다. 슬리피지는 단순히 예상 가격과 거래가 이루어진 가격 간의 차이입니다. 슬리피지가 발생할 경우, 거래자는 한정 주문과 같은 특정 손실 완화 기술을 배우고 최적의 거래 시간을 선택하여 거래 기술을 향상시켜야 합니다.  

슬리피지에 대한 심층 탐구

먼저 슬리피지가 무엇인지, 그리고 그것이 금융 시장에서 어떻게 나타나는지를 이해해야 진정으로 거래에 미치는 영향을 평가할 수 있습니다. 슬리피지는 지속적으로 발생하지만, 시장과 발행된 주문에 따라 다소 다를 수 있습니다.

슬리피지는 거래가 실행된 가격과 트레이더가 거래가 실행될 것으로 예상했던 가격 사이의 차이로 정의될 수 있습니다. 주문의 실행 시간에서 이 변동이 발생합니다. 빠르게 움직이는 시장에서는 이 짧은 시간 동안 가격이 변동할 수 있으므로, 최종 실행 가격은 설정된 초기 가격과 다를 수 있습니다.

긍정적인 슬리피지는 거래가 예상보다 더 좋은 가격으로 이루어질 때 발생합니다. 이는 귀하의 투자에 유리하며, 무언가를 구매할 때 예상보다 적게 지출하거나 무언가를 판매할 때 예상보다 더 많이 수익을 올리는 것을 의미합니다.

부정적인 슬리피지는 원하는 가격보다 낮은 가격으로 거래를 한 결과입니다. 이럴 경우, 무언가를 판매할 때 예상보다 적은 금액을 받거나 무언가를 구매할 때 예상보다 더 많은 금액을 지출하게 됩니다. 이는 거래 이익을 줄일 수 있습니다.

변동성이 큰 시장에서의 슬리피지

변동성과 슬리피지는 불가분의 관계입니다. 시장 변동성이 상승함에 따라 가격 변동은 더욱 뚜렷해집니다. 이는 경제 데이터, 글로벌 이벤트 또는 감정적 변동에 대한 시장의 반응에 의해 영향을 받을 수 있습니다. 이로 인해 상품 가격의 급격한 변동이 발생하여 슬리피지가 점점 더 발생할 가능성이 높아지고 더욱 심각해집니다. 특정 경우에는 실행 가격이 거래자들이 예상한 것과 크게 달라질 수 있어 포지션을 열거나 종료하는 데 어려움을 겪을 수 있습니다.

가격의 변동성은 슬리피지에 추가적인 영향을 미칩니다. 시장은 여러 변수가 자산 가격에 지속적으로 영향을 미치는 역동적인 환경입니다. 이러한 유동성은 슬리피지가 항상 발생할 수 있음을 의미하며, 이는 주문 실행 시점의 시장 가격이 주문을 넣을 때 트레이더가 본 가격과 다를 수 있기 때문입니다.

슬리피지는 거래의 정상적인 부분으로, 위험과 기회를 가져올 수 있습니다. 트레이더는 이것이 어떻게 작동하는지 이해해야 하며, 이는 그들의 결정과 전반적인 거래 방법의 효과에 영향을 미칩니다. 이제 슬리피지를 유발하는 원인과 구매자가 다양한 시장 상황에서 이를 어떻게 처리할 수 있는지 살펴보겠습니다.

미끄러짐의 원인

슬리피지가 발생하는 원인을 아는 것은 트레이더에게 매우 중요합니다. 이는 그들이 슬리피지의 결과를 최소화하거나 제한할 수 있는 전략을 찾도록 도와줍니다. 다양한 요인이 슬리피지를 초래할 수 있으며, 각각은 거래의 최종 가격에 독특한 방식으로 영향을 미칠 것입니다.

시장 변동성

이것은 금융 시장 가격 변동의 정도와 빈도를 나타냅니다. 높은 변동성이 있는 시장에서는 가격이 짧은 시간 안에 급격하게 변화할 수 있습니다. 극단적인 슬리피지의 주요 원인은 이러한 빠른 변동입니다. 예를 들어, 주식이나 통화 쌍의 가격은 변동성이 있는 시기에 거래 주문이 발행되고 실행되는 사이에 크게 달라질 수 있으며, 따라서 예상 실행 가격과 실제 실행 가격 사이에 눈에 띄는 차이가 발생합니다.

높은 영향력의 뉴스 사건

시장은 경제 통계 발표, 정치 뉴스 또는 회사 수익 보고서와 같이 시장에 중요한 영향을 미치는 사건에 신속하고 극적으로 반응할 수 있습니다. 시장이 새로운 정보에 반응하고 조정하기 때문에, 거래자들은 이러한 기간 동안 종종 손실을 경험합니다. 예를 들어, 주요 경제 보고서가 실제 경제 상황이 예상보다 더 강하다고 밝혀지면 통화의 가치가 급등할 수 있습니다. 이는 이미 진행 중인 외환 거래 주문에 영향을 미칠 수 있습니다.

낮은 유동성

빠르고 쉽게 시장성 있는 자산을 구매하고 판매할 수 있는 능력은 가격의 실질적인 변화 없이 이루어지는 것을 유동성이라고 합니다. 제한된 시장 참여자는 매우 유동적이지 않은 자산이나 시장에서 가격에 영향을 미치지 않고 대량 주문을 처리하기 어렵게 만들 수 있습니다. 슬리피지는 거래 주문이 들어갔지만 의도한 실행 가격이 충분한 매수 또는 매도 관심을 생성하지 못할 때 발생하여 거래가 다른 가격에서 완료되는 것을 의미합니다. 예를 들어, 거래량이 적은 주식 시장에서는 다소 미미한 주문조차도 가격에 큰 영향을 미칠 수 있습니다.

대량 주문

주문의 크기는 슬리피지의 가능성과 정도에 영향을 미칠 수 있습니다. 특히 유동성이 제한된 시장에서는 대량 주문이 거래자가 원하는 가격 수준에서 접근 가능한 모든 주문을 소모할 수 있으므로 주문은 다른 가격에서 완료됩니다. 예를 들어, 거래자가 현재 가격에 충분한 매도 관심이 없는 시장에서 대량 구매를 주문하면 슬리피지가 발생할 수 있습니다. 주문은 더 높은 가격에서 체결될 수 있습니다. 대량 주문이 정상 거래 흐름의 큰 부분을 차지하는 시장에서는 이러한 효과를 더 쉽게 볼 수 있습니다.

시장 변동성, 뉴스 이벤트, 유동성 및 주문 크기 간의 관계를 인식하는 것은 이러한 현상에 대처하기 위한 효과적인 솔루션을 구상하는 데 중요합니다. 이 기초를 바탕으로, 우리는 다양한 시장에서의 슬리피지의 다양한 영향을 조사하고, 서로 다른 상황에 있는 트레이더들이 슬리피지를 어떻게 인식하고 반응하는지에 대한 통찰을 제공할 것입니다.

다양한 시장에서의 슬리피지

거래의 자연스러운 측면이긴 하지만, 슬리피지는 각 시장이 다르게 운영되고 행동하기 때문에 다양한 시장에서 다르게 나타납니다. 큰 변동성과 중요한 금융 뉴스 사건이 발생하는 기간 동안, 주식 시장에서는 슬리피지가 매우 흔합니다. 이는 시장 규모가 작거나 거래량이 낮은 주식에 가장 큰 영향을 미치는 경향이 있습니다. 이 경우, 예상 가격과 실제 가격 사이의 차이가 커질 수 있으며, 특히 시장이 열리고 닫힐 때 더욱 그렇습니다.

외환 시장은 뛰어난 유동성과 낮은 변동성으로 알려져 있어 슬리피지가 종종 낮습니다. 그러나 중요한 경제 이벤트나 뉴스 발표 중에는 이 시장에서도 빠른 가격 상승이 발생하여 슬리피지가 발생할 수 있습니다. 외환 거래자들은 이러한 시기에 갑작스러운 가격 움직임의 위험을 제한하기 위해 더 많은 주의를 기울여야 합니다.

일반적으로 유동성이 부족한 암호화폐 시장은 다소 변동성이 큰 것으로 알려져 있습니다. 따라서 가격은 크게 변동할 수 있으며, 특히 새로운 통화나 암호화폐 산업에 영향을 미치는 주요 사건에 대한 반응으로 그러합니다. 이러한 시장은 빠르게 움직이기 때문에, 슬리피지 위험을 줄이기 위해 진입 및 이탈 지점을 신중하게 고려해야 합니다.

트레이더는 이러한 다양한 시장에서 슬리피지가 어떻게 발생하는지, 그리고 시장 볼륨, 주문 크기, 뉴스 이벤트 발생 시기와 같은 원인을 알아야 잘 계획하고 너무 많은 돈을 잃거나 가격 변화로 인해 비용이 증가하는 것을 피할 수 있습니다.

슬리피지의 거래자에 대한 영향

슬ippage는 거래자에게 큰 영향을 미칠 수 있으며, 개별 거래의 결과와 그들이 사용하는 일반적인 전략 모두를 변경할 수 있습니다. 이러한 영향은 슬ippage의 방향과 시장 상황에 따라 부정적이고 긍정적인 방식으로 나타날 수 있습니다.

슬리피지의 부정적인 영향

슬리피지에 대해 트레이더들이 걱정하는 주요 사항 중 하나는 예상치 못한 손실로 이어질 수 있다는 것입니다. 이는 일반적으로 시장이 판매자가 원하는 방향과 반대로 빠르게 움직일 때 발생합니다. 예를 들어, 트레이더의 주문 실행 전에 가격이 크게 상승하면, 그들은 원래 의도했던 것보다 더 많은 비용을 지불해야 할 수도 있습니다. 변동성이 큰 시장에서 자산 가치가 자주 변화하는 주식이나 통화 트레이더에게는 특히 어렵습니다.

슬리피지는 때때로 거래자들이 계획한 거래 접근 방식에서 벗어나게 만들 수 있습니다. 광범위한 연구와 시장 예측 후, 거래자들은 특정 진입 및 퇴출 영역을 결정할 수 있습니다. 그러나 슬리피지는 신중하게 계획된 전략을 변경하고 거래자들이 이상적인 가격보다 낮은 가격에 거래를 시작하고 종료하도록 강요할 수 있습니다. 이익을 창출하기 위해 미세한 가격 조정에 의존하는 스캘핑과 같은 전술에 있어서는 이러한 방해가 매우 부정적일 수 있습니다.

슬리피지의 긍정적인 영향

대부분의 사람들이 슬리피지를 부정적인 사건으로 보지만, 때때로 예상치 못한 이점을 가져올 수 있습니다. 긍정적인 슬리피지는 거래의 실행 가격이 예상 가격을 초과할 때 발생합니다. 주문이 이루어진 시점과 실행된 시점 사이의 짧은 기간 동안 시장이 트레이더에게 유리하게 돌아간다면, 매도 주문은 더 높은 가격에 체결될 수 있습니다. 이러한 사건은 그리 자주 발생하지 않지만, 구매자에게 기대 이상의 이익을 제공할 수 있습니다.

긍정적인 슬리피지는 종종 시장의 상황과 어떤 종류의 주문이 사용되고 있는지에 따라 달라집니다. 예를 들어, 활동이 많고 주문이 빠르게 체결되는 시장에서는 긍정적인 슬리피지가 발생할 가능성이 더 큽니다. 특히 트레이더들이 수용할 의향이 있는 최저 가격을 설정하기 위해 지정가 주문을 사용할 경우 더욱 그렇습니다.

슬리피지를 최소화하기 위한 전략

효과적인 거래는 세심한 통제와 슬리피지를 가능한 한 최소화하는 것을 요구합니다. 거래자들은 거래에서 슬리피지의 부정적인 영향을 완화하기 위해 다양한 전략을 가지고 있습니다. 

매우 유동적인 시장에서의 거래

유동성이 높은 시장에서 거래하는 것은 슬리피지를 줄이는 효과적인 방법입니다. 높은 유동성을 가진 시장은 종종 많은 수의 구매자와 판매자가 있습니다. 따라서 거래는 빠르게 이루어질 수 있으며, 대부분 원하는 가격에 이루어질 가능성이 높습니다. 외환 시장의 주요 통화 쌍인 EUR/USD 또는 USD/JPY는 종종 높은 거래량을 보이며, 이는 상당한 슬리피지의 확률을 줄입니다. 일반적으로 주식 거래자는 작은 규모의 기업보다 더 유동적인 블루칩 주식에 관심이 있습니다.

지정가 주문 사용하기

슬ippage를 최소화하는 또 다른 훌륭한 방법은 제한 주문을 사용하는 것입니다. 제한 주문을 사용함으로써 판매자는 판매할 때 수용할 준비가 된 최저 가격 또는 어떤 것이든 지불할 준비가 된 최대 가격을 표현하는 것으로 보입니다. 이는 거래가 판매자가 편안하게 느끼는 수준에서만 이루어질 수 있도록 보장합니다. 이는 실수와 시장의 갑작스러운 변화로부터 보호합니다. 시장이 설정한 가격에 도달하지 않으면 거래를 놓칠 수 있지만, 거래의 실행 가격에 대한 더 많은 제어권을 가지게 되어 슬ippage 위험을 처리하는 유용한 방법이 됩니다.

주요 뉴스 발표 중 거래 피하기

중요한 경제 및 뉴스 사건은 시장을 매우 변동성 있게 만들고 손실을 증가시킬 수 있습니다. 이러한 기간에 거래를 자제하는 것은 트레이더가 손실 위험을 줄이는 데 도움이 됩니다. 중요한 경제 데이터의 발표, 중앙은행 발표 또는 정치적 사건 주위에 거래 타이밍을 맞춤으로써, 트레이더는 시장이 가장 오르거나 떨어질 가능성이 높은 기간을 피할 수 있습니다. 이 전략이 효과를 보려면 재정 일정에 따라 최신 정보를 유지하고 이러한 뉴스가 계획된 시점을 알아야 합니다.

이러한 전술을 구현하면 거래자들이 다양한 시장의 복잡한 작동을 탐색하고 거래에서 슬리피지의 영향을 최소화하는 데 도움이 될 수 있습니다. 슬리피지를 완전히 제거하는 것은 어렵지만, 그 빈도를 줄이는 방법을 배우면 더 정확하고 예측 가능한 거래 결과로 이어질 수 있습니다. 

결론

주식, 외환 및 암호화폐의 변동성이 큰 시장에서 성공적으로 거래하려면 슬리피지를 잘 이해하고 관리해야 합니다. 이 기사에서는 슬리피지가 무엇인지, 이를 피하는 방법, 그리고 왜 발생하는지를 설명했습니다. 개방된 시장에서 거래하는 것이 얼마나 중요한지, 지정가 주문이나 시장가 주문을 사용하는 것, 그리고 시장에 영향을 미칠 수 있는 뉴스 이벤트에 주의해야 한다는 점을 강조했습니다. 이러한 정보를 통해 트레이더들은 금융 시장이 어떻게 작동하는지 더 잘 이해할 수 있으며, 이는 그들이 놀라움을 피하고 거래 계획을 개선하는 데 도움이 될 수 있습니다. 결국 슬리피지를 이해하는 것은 더 스마트하고 효율적이며 성공적인 거래를 위한 필수 단계입니다.